Der Fotograf Peter Vogel lebt in dem Phantasie-Staat Bagatello. Nach einem Machtwechsel wird er wegen einer missverstandenen Bemerkung von der neuen Regierung ausgewiesen. Aber auch sein Heimatland, der Nachbarstaat Lappalien, erkennt ihm die Staatsbürgerschaft ab. So muss er sein Dasein in einem Häuschen auf der Grenzbrücke zwischen den beiden Staaten verbringen und erlebt dort so manches merkwürdige Abenteuer. Er wird Zeuge der heimlichen Romanze zwischen der Prinzessin von Lappalien und dem Sohn des Präsidenten von Bagatello, und er findet auch selbst die Liebe seines Lebens. Als er eine Erbschaft macht, wollen beide Staaten ihn als Steuerzahler wieder aufnehmen, aber nun sucht er sich mit seiner Geliebten lieber eine neue Heimat.